Kas yra paskolos iš žmonių?

Paskolos iš žmonių (angl. peer-to-peer lending) – tai alternatyvi finansavimo ir investavimo forma, leidžianti asmenims tiesiogiai skolinti ir skolintis tarpusavyje, apeinant tradicinius bankus ar kitas finansines institucijas. Lietuvoje ši rinka vis sparčiau plečiasi, siūlydama patrauklias skolinimosi ir investavimo galimybes tiek paskolos gavėjams, tiek skolintojams. Dabartinėje rinkoje, kai palūkanų normos bankuose gali būti palyginti nedidelės, paskolos iš žmonių suteikia galimybę ne tik pasiskolinti konkurencingomis sąlygomis, bet ir uždirbti iš savo kapitalo didesnę grąžą. Tokiu būdu investuojantis asmuo ar įmonė tampa savotišku „mažuoju banku”, kuris, prisiėmęs tam tikrą rizikos dalį, gali gauti apčiuopiamą grąžą.

Vienas pagrindinių paskolų iš žmonių bruožų yra tai, kad toks finansavimo modelis paprastai vykdomas per specializuotas interneto platformas. Šios platformos sujungia norinčius skolintis ir norinčius investuoti. Idėja paprasta: asmenys ar smulkios įmonės, kurie ieško finansavimo, registruojasi platformoje ir pateikia paraiškas nurodydami, kiek jiems reikia lėšų ir kokiam tikslui. Tuo tarpu investuotojai, norintys paskolinti dalį savo lėšų, renkasi iš pateiktų paraiškų. Tai gali būti būsto remontas, automobilio įsigijimas, vartojimo poreikiai ar net naujo verslo pradžia. Visgi, nors ši alternatyva gali būti labai viliojanti, svarbu suprasti tiek teigiamus, tiek neigiamus šio metodo aspektus.

Kaip veikia paskolų iš žmonių platformos?

Finansų technologijų bendrovės, kurios siūlo paskolų iš žmonių paslaugas, vadinamos P2P (angl. peer-to-peer) platformomis. Šios platformos ne tik administruoja srautus tarp skolintojų ir skolininkų, bet ir atlieka rizikos vertinimą, t. y. nustato potencialių skolininkų kreditingumą. Vėliau, atsižvelgiant į vertinimo rezultatus, nustatomos palūkanų normos ir terminas.

Žiūrint iš skolintojo pusės, procesas atrodo taip:

• Registracija platformoje: Pirmiausia reikia susikurti paskyrą, patvirtinti savo tapatybę ir susipažinti su platformos taisyklėmis. Kai kurios platformos leidžia pradėti investuoti vos nuo kelių eurų, kitos gali reikalauti didesnio minimalaus įnašo.
• Lėšų pervedimas: Norint investuoti, į platformos sąskaitą reikia pervesti reikiamą pinigų sumą. Dažniausiai tai daroma bankiniu pavedimu.
• Paraiškų peržiūra: Platformoje pateikiamos įvairių skolininkų paraiškos, kuriose nurodomas paskolos tikslas, dydis, terminas ir siūlomos palūkanos. Investuotojas gali pasirinkti, kam paskolinti.
• Diversifikacija: Siekiant sumažinti riziką, rekomenduojama paskirstyti lėšas tarp daugelio skirtingų paskolų. Taip, net jei viena paskola nebus grąžinta laiku ar iš viso bus prarasta, nuostoliai bus kompensuojami kitomis grąžintomis paskolomis.

• Palūkanų ir grąžinimų gavimas: Skolininkas kas mėnesį moka nustatytas įmokas, o investuotojas gauna dalį palūkanų bei pagrindinės sumos, kol paskola galutinai padengiama.

Iš skolininko pusės sistema veikia taip:

• Paraiškos pateikimas: Būsimas skolininkas pateikia paraišką, kurioje nurodo reikalingą sumą, paskolos grąžinimo laikotarpį bei tikslą.
• Kreditingumo vertinimas: Platforma patikrina asmens kredito istoriją, pajamas ir kitus rodiklius, kad nustatytų, ar asmuo bus mokus ir kokio dydžio palūkanas turėtų mokėti.
• Finansavimas: Jei paraiška patvirtinama, ji viešinama platformoje, o investuotojai gali dalimis surinkti visą ar dalį norimos paskolos sumos.
• Įmokų mokėjimas: Skolininkas kas mėnesį moka įmokas pagal sudarytą grafiką, kurios išdalijamos investuotojams.

Privalumai paskolos gavėjams

Paskolos iš žmonių gali būti puiki alternatyva tradiciniams bankams. Dažnai asmenys, neturintys stabilios ar didelės pajamų istorijos, susiduria su sunkumais, bandydami pasiskolinti iš banko, arba yra nepatenkinti aukštomis bankų administravimo mokesčių kainomis. Vienas iš didžiausių privalumų yra konkurencingos palūkanos: jei asmens kreditingumas nėra menkas, dažnai pavyksta gauti palankesnį pasiūlymą nei banke. Be to, pats procesas platformose yra greitesnis ir paprastesnis: nereikia vykti į banko skyrių, o visa procedūra atliekama internetu, tad sutaupoma laiko ir, neretai, pinigų.

Kitas svarbus privalumas – galimybė skolintis nedideles sumas. Bankai kartais nenoriai suteikia nedidelius vartojimo kreditus, laikydami tai mažiau pelninga veikla, o internetinėse platformose lengviau rasti investuotojų, sutinkančių finansuoti net mažesnį kreditą. Tai naudinga žmonėms, kuriems svarbu pasiskolinti konkrečiai ir greitai. Be to, apdraustieji žmonės, jei neturi didelių finansinių įsiskolinimų, gali gauti paskolą su individualiai pritaikytomis sąlygomis – taip išvengiama standartizuotų banko sprendimų, kurie ne visada būna palankūs smulkesniems skolininkams.

Privalumai investuotojams

Nors prieš dešimtmetį galimybė skolinti kitiems asmenims buvo mažiau žinoma ir prieinama, šiandien tai pakankamai paplitusi investavimo forma, galinti pasiūlyti patrauklią grąžą. Pavyzdžiui, jei banko indėlio palūkanų norma siekia vos kelis procentus per metus, investuojant į paskolas iš žmonių galima tikėtis didesnės metinės grąžos. Be to, šis investavimo būdas pasižymi lankstumu ir diversifikacijos galimybe: investuotojas gali pasirinkti, kokio rizikingumo asmenims skolinti, ir investuoti į kelias dešimtis ar net šimtus skirtingų paskolų, taip sumažindamas riziką prarasti visą investuotą kapitalą.

Taip pat svarbus pranašumas – mažiau griežti reikalavimai nei investuojant, pavyzdžiui, į nekilnojamąjį turtą ar obligacijas. Kadangi pradiniams žingsniams paprastai užtenka vos kelių dešimčių eurų, tai patrauklu ir pradedančiajam investuotojui, kuris neturi daug laisvų lėšų. Palaipsniui, didėjant pasitikėjimui ir supratimui apie sistemos veikimo principus, galima didinti investuojamą sumą ir pasiekti didesnį pelningumą. Galiausiai, kai kurios platformos pateikia itin išsamią statistiką, kuri leidžia lengviau pasirinkti, kur investuoti, atsižvelgiant į paskolos gavėjo kreditingumą, amžių, pajamas, veiklos pobūdį ir kt.

Rizikos ir atsargumo priemonės

Kaip ir bet kuriame investavimo arba skolinimosi modelyje, paskolos iš žmonių turi savų rizikų. Pats didžiausias pavojus investuotojams – kad skolininkas gali negrąžinti paskolos arba grąžinti ją ne laiku. Nors platformos dažnai naudoja pačias įvairiausias vertinimo metodikas ir bendradarbiauja su skolų išieškojimo bendrovėmis, egzistuoja reali tikimybė patirti nuostolius. Todėl diversifikacija tampa labai svarbi: rekomenduojama nesutelkti lėšų tik vienoje ar keliose paskolose, o padalinti investicinį kapitalą į kuo didesnį paskolų skaičių.

Skolininkams taip pat gali kilti keblumų. Dalis žmonių, prisiklausę reklamų apie greitus kreditus ir patrauklias sąlygas, gali prisiimti per didelę finansinę naštą. Skolininkas visuomet privalo įvertinti savo realias galimybes grąžinti paskolą. Jei platformos administruojama paskola su palūkanomis tampa per didele našta, tai daro neigiamą įtaką asmens kredito istorijai, o taip pat gresia papildomais delspinigiais ir galimu skolų išieškojimo procesu.

Dar viena rizika susijusi su pačiomis platformomis. Jei platforma bankrutuotų arba susidurtų su teisiniais ginčais, tai gali sukelti sumaištį tiek investuotojams, tiek skolininkams. Dėl šios priežasties investuotojai turėtų rinktis tik patikimas ir gerą reputaciją turinčias platformas. Lietuvoje veikiantys operatoriai dažnai yra prižiūrimi Lietuvos banko, bet nepakenks atidžiai pasidomėti, kiek laiko konkreti platforma veikia rinkoje, kaip vyksta skolų išieškojimas, ar ji turi patikimą vartotojų aptarnavimo skyrių. Papildomai galima domėtis atsiliepimais, kadangi ilgametė patirtis paprastai rodo platformos patikimumą.

Platformų įvairovė ir galimybių plėtra

Per pastarąjį dešimtmetį paskolų iš žmonių verslo modelis išsiplėtė ne tik Lietuvoje, bet ir užsienyje. Vakarų šalyse bei Jungtinėse Valstijose egzistuoja dešimtys ar net šimtai P2P platformų, kurių kiekviena orientuota į tam tikras nišas: nuo smulkių vartojimo paskolų iki didelio masto projektų finansavimo. Mūsų šalyje galima rasti ne vieną platformą, kuri siūlo paskolas tiek privačių asmenų vartojimo reikmėms, tiek nekilnojamojo turto projektams.

Vis populiaresnė tampa investicijų diversifikacija tarp skirtingų šalių platformų. Pavyzdžiui, vienas investuotojas gali skolinti asmeniui Lietuvoje, tuo pačiu investuodamas į vartojimo paskolą Ispanijoje ar net Skandinavijoje veikiančioje platformoje. Tai itin naudinga siekiant išvengti vienos rinkos svyravimų. Vis dėlto, toks metodas turi ir valiutos kurso pasikeitimo riziką, tad tenka atidžiai vertinti galimą pelningumą eurais ar kitomis valiutomis. Be to, skolinantis iš užsienio platformų gali kilti papildomų keblumų dėl teisinio reguliavimo, kalbos barjero ar administracinių mokesčių.

Reguliavimo aspektas

P2P skolinimas yra pakankamai nauja sritis, todėl valstybinės institucijos stengiasi ją vis labiau reglamentuoti. Lietuvoje reguliavimas nuolat tobulinamas, siekiant apsaugoti ir investuotojų, ir skolininkų interesus. Vis dėlto, patys finansų ekspertai pabrėžia, kad svarbu laikytis principo „investuok tiek, kiek gali sau leisti prarasti“. Tai nereiškia, kad investicijų praradimas yra neišvengiamas, tačiau, kaip ir bet kurioje kitoje investicinėje priemonėje, egzistuoja rizika.

Iš kitos pusės, tai, kad Lietuvos bankas vis labiau reglamentuoja P2P sritį, rodo teigiamą požiūrį į šią rinką. Daugeliui investuotojų tai suteikia daugiau pasitikėjimo. Pavyzdžiui, platformos, veikiančios Lietuvoje, gali būti įpareigotos atlyginti vartotojams, jei platforma nutrauktų veiklą. Išsamūs sutarčių reguliavimai, skaidrus rizikos kategorijų nustatymas – visa tai didina skaidrumą ir suteikia patikimumo visam procesui.

Patarimai norintiems skolintis

Jei planuojate pasiimti paskolą iš žmonių, svarbiausia pirmiausia įsivertinti savo finansinę situaciją. Ar jūsų mėnesinės pajamos stabilios? Ar neturite kitų didelių finansinių įsipareigojimų? Nuspręskite, kokios paskolos reikėtų, kad neperžengtumėte savo galimybių ribų. Be to, atkreipkite dėmesį į palūkanų normą, administravimo mokesčius bei pavėluoto mokėjimo pasekmes. Jei yra galimybė, pasistenkite pasiskolinti mažesnę sumą ir trumpesniam laikui – taip sumažinsite išlaidas palūkanoms.

Prieš pasirašydami sutartį, atidžiai perskaitykite visas sąlygas ir pasidomėkite platformos reputacija. Dažnai gali pasitaikyti paslėptų mokesčių ar kitų niuansų, susijusių su mokėjimų grafiko keitimu, delspinigiais. Kad išvengtumėte nemalonių staigmenų ateityje, geriausia skirti laiko analizei. Galite taip pat pasikonsultuoti su finansų specialistu, kuris paaiškins galimus niuansus ir palygins įvairias platformas. Svarbiausia – nebijokite klausti, nes jūsų finansinė ateitis priklausys nuo to, kaip atsakingai priimsite sprendimus.

Patarimai norintiems investuoti

Jei jus domina investavimas į paskolas iš žmonių, pirmiausia nusistatykite investicinį tikslą: kokio dydžio grąžos tikitės ir kiek rizikos galite toleruoti? P2P skolinimas gali duoti aukštesnę grąžą nei, pavyzdžiui, terminuoti indėliai banke, tačiau rizika taip pat didesnė. Todėl labai svarbu diversifikuoti savo portfelį, investuojant į daugybę smulkių paskolų, kad viena bloga investicija netaptų dideliu nuostoliu.

Kitas svarbus žingsnis – pasirinkti patikimą platformą. Skirkite laiko tyrimams, pasidomėkite kitų investuotojų patirtimi, perskaitykite atsiliepimus forumuose ar specializuotose grupėse. Išsiaiškinkite, kaip platforma vertina skolininkų rizikingumą. Kai kurios platformos naudoja savo formules bei algoritmus, kurie pateikia kredito reitingą ir tikėtiną nemokumo lygį. Į tai investuotojas turėtų atsižvelgti, kad galėtų priimti pagrįstą sprendimą. Galiausiai, neatmeskite galimybės pradžioje investuoti mažesnę sumą ir testuoti platformą trumpą laikotarpį.

Kas laukia ateityje?

P2P skolinimo modelis vis dar yra augantis ir tobulėjantis reiškinys finansų pasaulyje. Natūralu, kad kartu su technologijų pažanga atsiranda naujų galimybių ir paslaugų, kurios palengvina tiek investuotojų, tiek skolininkų gyvenimą. Tikėtina, kad artimiausiais metais konkurencija tarp P2P platformų augs, todėl skolintojams bus pasiūlytos dar geresnės sąlygos, o skolininkams – platesnės galimybės rinktis paskolos terminus ir palūkanų normas. Be to, P2P modelis vis glaudžiau integruojamas su kitomis fintech inovacijomis, tokiomis kaip blokų grandinės (blockchain) technologija, kuri gali stipriai paveikti ateities sandorių skaidrumą.

Vis dėlto, svarbu išlikti apdairiems ir nepamiršti, kad skolinimas per P2P platformas niekada nebus apsaugotas nuo ekonominių krizių svyravimų ar makroekonominių veiksnių, tokių kaip nedarbo didėjimas ar pajamų sumažėjimas. Dėl to, planuodami investicijas, patariama stebėti bendrą ekonominę situaciją, palūkanų normų pokyčius, galimą nekilnojamojo turto rinkos augimą arba nuosmukį. Jei rinka laikosi stabiliai, dažnai P2P paskolų grąža būna itin pelninga, tačiau, prasidėjus recesijai, daugėja nemokių skolininkų, mažėja investuotojų pasitikėjimas, o palūkanų normos gali staiga augti arba kristi.

Išvados

Paskolos iš žmonių – tai puiki alternatyvi finansavimo forma, siūlanti galimybes tiek paskolos gavėjams, tiek investuotojams. Paskolų gavėjai, susiduriantys su aukštais bankų reikalavimais ir mokesčiais, gali rasti patrauklių pasiūlymų internetinėse P2P platformose. Tuo tarpu investuotojams atsiveria durys į potencialiai didesnę grąžą, nors ir su didesne rizika nei tradiciniai bankiniai produktai.

Tačiau labai svarbu būti atsakingiems: tiek skolininkams, tiek investuotojams reikia kritiškai vertinti savo finansines galimybes ir siekiamus tikslus. Tokios priemonės kaip kreditingumo vertinimas, diversifikacija ir įsipareigojimų kontrolė – tai kertiniai sėkmingo P2P modelio elementai. Jei asmuo tinkamai įvertina riziką ir pasirenka patikimą platformą, paskolos iš žmonių gali suteikti didesnių finansinių laimėjimų ir lankstumo nei tradicinės finansų institucijos. Taigi, tai dar viena puiki galimybė norintiems investuoti, taupyti ar ieškoti alternatyvių būdų gauti reikalingą finansavimą be biurokratinių suvaržymų ir ilgų banko procesų.